理性和建設性

“沒想到收費改了沒幾天，吃完就看到了一套套碼清單。” 一位支付行業人士告訴經濟觀察報。

從該人發出的POS機采購訂單可以看出，9月10日晚上9點左右，一家名為海南漢中餐飲投資管理有限公司的商戶在招商銀行消費了291元，收單機構為拉卡拉。與此同時，他收到了招商銀行的微信提醒。截圖顯示，拉卡拉POS機交易商戶為海南農墾三亞醫院。

由于長期從事支付行業，此人對“套碼”等行業專用詞的敏感度很高。然而讓他沒想到的是，9月6日的新一輪銀行卡刷卡手續費價格調整剛剛落地，仍處于新政過渡的風口浪尖，“打碼”現象并未出現。結束了。

永無止境的“代碼集”

可以相互印證的是，一位接近銀聯的業務人士告訴經濟觀察報，新規實施一周以來，整治違規和編碼行為的工作量并沒有減少。

“但整體市場情況還需要觀察一段時間，至少一個月后，會抽出詳細數據，看看享受優惠價或0價的商戶比例是否有明顯增加，或哪些非金融機構有這種作用，只有當同類商戶比例明顯增加時，才能看出端倪。” 上述接近銀聯的人士表示。

根據國家發展改革委、央行聯合印發的《關于完善銀行卡刷卡手續費定價機制的通知》（以下簡稱《通知》），銀行卡刷卡手續費市場調整價9月6日起實施。由于收單機構按行業分類向商戶收取費用的“MCC”定價普遍取消，市場普遍認為套利空間將被消除，市場環境將更加明朗。

但在新規中，對于超市、大型倉儲門店、水電煤氣繳費、加油、車票銷售商，按照“保持費率水平總體穩定”的原則確定優惠費率。優惠期限為2年，對非營利性性醫療機構、教育機構、社會福利機構、養老和慈善機構，全免發卡機構的服務費和網絡服務費。“代碼集”操作空間還有差距。

通知顯示，刷卡費由收單機構直接向商戶收取，發卡機構服務費由發卡機構向收單機構收取，清算機構網絡服務費由銀聯向商戶收取。分別是發卡機構和收單機構。因此，最終商戶需承擔的刷卡費=收單服務費，收單服務費≥發卡行服務費+銀聯清算服務費，收單方不會出現負利潤。

自9月6日起，發卡機構收取的服務費將按借記卡和信用卡不同收取，費率水平將降至0.借記卡交易金額的35%。單次充值不超過13元，信用卡交易不超過0.45%，無上限。

收單服務費市場調整價后，市場供需關系將直接影響費率價格，因此銀行卡刷卡費將進入浮動時代，市場競爭進一步加劇，收單機構的服務費將更接近運營成本。金屬絲。

規范還有很長的路要走

“其實，只要‘代碼’的空間存在，這種現象就不會消失，這個問題未必有最終的解決方案。” 一位第三方支付機構副總裁告訴經濟觀察報，其實早在新政實施之前，一些支付行業比較活躍的微信群里就已經討論過這個問題，得出的結論是，享受優惠費率和免費率的行業將成為套利高地，“支付收單業務的利潤空間已經很薄，只有幾套代碼。只有最直接的利潤，才有可能生存。現在醫院、教育等機構的比率是0，

從各收單機構公布的收單服務費用來看，大部分收單機構向標準商戶收取的借記卡費率在0.45-0.5%之間。扣除發卡機構服務費0.35%和票據交換所網絡服務費0.0325%后，盈虧平衡點在0.07和0.12%之間. 收費變更前，POS機收單機構對餐飲娛樂類收取0.22%的服務費（房地產、汽車銷售上限10元），一般類最高0.15%（批發類3.5元封頂），利潤縮水嚴重。

另一方面，由于新規對刷卡手續費實行無上限制度，拉卡拉POS機且刷卡率普遍高于借記卡，信用卡消費將成為未來收單機構新的盈利點。費率改革將有效調動收單機構和發卡機構布局信貸業務的積極性，促進國內信用體系進一步完善。

當然，“不花錢”可能是一種極端的說法。至少拉卡拉費率，從風險成本的角度來看。北京另一家支付機構負責人告訴經濟觀察報，銀聯業務部一直在加大對違規行為的調查力度。消息人士透露，他從與銀聯分支機構的溝通中了解到，新規實施后，若仍有“套碼”情況，且情況惡劣，不排除資格申請折扣的商戶將被取消，或即使申報，也不排除。不會通過。“銀聯在各地都有分支機構，方式也比較多樣。前段時間，銀聯錢包” 我們的訂單發布功能嘗試動員所有用戶發布訂單和報告，共同監控行業環境。它可能不一定有效，但總比沒有好。"

可以肯定的是，無論是央行、銀聯還是第三方支付本身的業務管控部門，監管收單行業還有很長的路要走。